2015年，澳大利亞家庭的債務與收入比率從167%攀升到186%，是世界髮達國家中最高的比率之一。
近幾個月，隨著房市的降溫，關於家庭負債的擔憂也升起。但是彙豐銀行（HSBC）經濟學家Paul Bloxham和Daniel Smith說，澳洲的家庭債務要比乍看上去更可控。
首先，與美國銀行不同，澳大利亞的借貸機構不會向有不良信用卡記錄的人士提供貸款。所以，他們稱，澳大利亞大多數的家庭債務是由高收入者背負著的。“高家庭債務本身不是一個問題，只要持有這些債務的家庭能夠還得上。”
這兩名經濟學家還指出，澳大利亞的平均房貸要比預定計劃提前兩年半還完。這意味著，如果失業率（近期失業率比較低）升高，澳大利亞的房貸借款人將會有相噹多的資產來緩衝應對。
他們還認為，近期公寓樓的增長造成了供應過剩的風險，尤其是在布裡斯本和墨爾本。但是獨立屋的價格與公寓不同為一類，所以公寓過剩的問題對更寬泛的房產市場的價格的影響較低。
另外，平均貸款與價值比率，即貸款總額與房屋的價值相比，也出現下滑，這意味著人們從銀行借更少的錢來購買住房。
Bloxham和Smith先生表示，澳大利亞的高家庭負債率沒有看上去那麼有風險，“整體的風險似乎是可管理的，加上利率低，就業增長穩定，債務分配良好，以及近年來的借貸標準收緊”。
